Note 4 - Kapitaldekning
SpareBank 1 SMN benytter interne målemetoder (Internal Rating Based Approach) for kredittrisiko. Bruk av IRB stiller omfattende krav til bankens organisering, kompetanse, risikomodeller og risikostyringssystemer. Fra 31. mars 2015 har banken tillatelse til å benytte Avansert IRB for de foretaksporteføljene som tidligere ble rapportert etter grunnleggende IRB-metode.
Per 30. juni 2017 er kravet til bevaringsbuffer 2,5 prosent, systemrisikobuffer 3,0 prosent og den norske motsyklisk kapitalbuffer 1,5 prosent. Disse kravene er i tillegg til kravet om ren kjernekapital på 4,5 prosent, slik at samlet minstekrav til ren kjernekapital er 11,5 prosent. I tillegg har Finanstilsynet fastsatt et pilar 2-krav for SpareBank1 SMN på 2,1 prosent med virkning fra fjerde kapital 2016. Totalt minstekrav til ren kjernekapital inklusive pilar 2-kravet er dermed 13,6 prosent.
Motsyklisk kapitalbuffer økte fra 1,0 prosent til 1,5 prosent med virkning fra 30. juni 2016. Finansdepartementet har vedtatt at kapitalbufferen økes med 0,5 prosent til 2,0 prosent med virkning fra 31. desember 2017.
Fra fjerde kvartal 2016 er differensierte satser på motsyklisk buffer trådt i kraft. For engasjementer i andre land benyttes den motsykliske kapitalbuffersatsen som er fastsatt av myndighetene i vedkommende land. Dersom landet ikke har fastsatt sats benyttes samme sats som for engasjementer i Norge med mindre Finansdepartementet fastsetter en annen sats. For andre kvartal 2017 er morbanken under unntaksgrensen slik at den norske satsen benyttes på alle aktuelle engasjementer. For konsern er beregnet vektet motsyklisk kapitalbuffer på 1,5 prosent.
Deler av konsernets fondsobligasjoner og ansvarlig lån er utstedt i henhold til gammelt regelverk. Disse har vært gjenstand for nedtrapping med 40 prosent i 2016 og 50 prosent i 2017. Nedtrappingen øker med ytterligere 10 prosent for hvert år. Per 30. juni 2017 hadde banken 450 millioner kroner i fondsobligasjoner som vil være gjenstand for nedtrapping. Tilsvarende for ansvarlig lån er 675 millioner kroner. Finanstilsynet kan kreve at fondsobligasjonene skrives ned proporsjonalt med egenkapitalen dersom bankens rene kjernekapitaldekning faller under 5,125 prosent.
| Morbank | Konsern | |||||
| 31.12.16 | 30.6.16 | 30.6.17 | (mill. kr) | 30.6.17 | 30.6.16 | 31.12.16 |
| 13.212 | 12.552 | 13.718 | Sum balanseført egenkapital | 15.780 | 14.460 | 15.299 |
| - | - | - | Hybridkapital inkludert i egenkapital | -264 | - | - |
| -470 | -473 | -480 | Utsatt skattefordel, goodwill og andre immaterielle eiendeler | -872 | -715 | -741 |
| - | - | - | Andel av fond for urealiserte gevinster i tilknyttede selskap | 117 | 169 | 117 |
| -609 | - | - | Fradrag for avsatt utbytte og gaver | - | - | -609 |
| - | - | - | Ikke-kontrollerende eierinteresser i annen egenkapital | -514 | -403 | -425 |
| - | - | - | Ikke-kontrollerende eierinteresser som kan medregnes i ren kjernekapital | 241 | 203 | 220 |
| - | -93 | - | Overfinansiering pensjonsforpliktelse | - | -94 | - |
| - | -938 | -1.106 | Periodens resultat | -759 | -771 | - |
| - | 707 | 726 | Delårsresultat som inngår i kjernekapitalen (50 prosent etter skatt av periodens resultat) | 380 | 540 | - |
| -29 | -36 | -32 | Verdijusteringer som følge av kravene om forsvarlig verdsettelse | -50 | -58 | -48 |
| -190 | -124 | -195 | Positiv verdi av justert forventet tap etter IRB-metoden | -257 | -187 | -248 |
| - | - | - | Justering for urealisert tap/(gevinst) på derivatforpliktelser ført til virkelig verdi (DVA) | 7 | - | - |
| - | - | - | Fradrag ren kjernekapital for vesentlige investeringer i finansinstitusjoner | -3 | -389 | -337 |
| 11.913 | 11.594 | 12.632 | Sum ren kjernekapital | 13.806 | 12.757 | 13.229 |
| 950 | 950 | 950 | Fondsobligasjon | 1.358 | 1.353 | 1.358 |
| 483 | 493 | 459 | Fondsobligasjon omfattet av overgangsbestemmelser | 459 | 493 | 483 |
| 13.346 | 13.037 | 14.041 | Sum kjernekapital | 15.622 | 14.604 | 15.069 |
| Tilleggskapital utover kjernekapital | ||||||
| 1.000 | 1.000 | 1.000 | Ansvarlig kapital | 1.710 | 1.647 | 1.698 |
| 673 | 673 | 561 | Ansvarlig kapital omfattet av overgangsbestemmelser | 561 | 673 | 673 |
| -256 | -43 | -245 | Fradrag for vesentlige investeringer i finansinstitusjoner | -245 | -43 | -256 |
| 1.418 | 1.631 | 1.317 | Sum tilleggskapital | 2.026 | 2.278 | 2.116 |
| 14.764 | 14.668 | 15.358 | Netto ansvarlig kapital | 17.649 | 16.882 | 17.185 |
| Minimumskrav ansvarlig kapital | ||||||
| 1.065 | 1.027 | 1.106 | Spesialiserte foretak | 1.232 | 1.169 | 1.206 |
| 1.064 | 1.095 | 1.031 | Foretak | 1.045 | 1.143 | 1.102 |
| 1.270 | 1.285 | 1.277 | Massemarked eiendom | 1.759 | 1.752 | 1.753 |
| 85 | 52 | 91 | Massemarked øvrig | 94 | 55 | 88 |
| 1.223 | 1.238 | 1.234 | Egenkapitalposisjoner IRB | 1 | 3 | 3 |
| 4.707 | 4.696 | 4.739 | Sum kredittrisiko IRB | 4.131 | 4.123 | 4.153 |
| 5 | 3 | 5 | Stater og sentralbanker | 5 | 3 | 5 |
| 73 | 65 | 74 | Obligasjoner med fortrinnsrett | 131 | 118 | 130 |
| 426 | 606 | 485 | Institusjoner | 425 | 540 | 340 |
| 5 | 0 | 5 | Lokale og regionale myndigheter, offentlige foretak | 9 | 10 | 7 |
| 45 | 55 | 43 | Foretak | 161 | 259 | 253 |
| 0 | - | 0 | Massemarked | 401 | 160 | 179 |
| 13 | - | 16 | Engasjementer med pant i fast eiendom | 306 | 364 | 342 |
| 245 | 246 | 221 | Egenkapitalposisjoner | 339 | 329 | 338 |
| 86 | 57 | 64 | Øvrige eiendeler | 164 | 147 | 178 |
| 898 | 1.033 | 914 | Sum kredittrisiko Standardmetoden | 1.942 | 1.931 | 1.772 |
| 35 | 18 | 28 | Gjeldsrisiko | 29 | 19 | 36 |
| - | - | - | Egenkapitalrisiko | 6 | 10 | 5 |
| - | - | - | Valutarisiko | 1 | 1 | 1 |
| 334 | 334 | 341 | Operasjonell risiko | 510 | 479 | 479 |
| 51 | 47 | 67 | Risiko for svekket kredittverdighet for motpart (CVA) | 123 | 90 | 84 |
| - | - | - | Overgangsordning | 634 | 585 | 574 |
| 6.026 | 6.127 | 6.089 | Minimumskrav ansvarlig kapital | 7.376 | 7.237 | 7.103 |
| 75.325 | 76.592 | 76.107 | Beregningsgrunnlag | 92.202 | 90.464 | 88.786 |
| 3.390 | 3.447 | 3.425 | Minimumskrav ren kjernekapital, 4,5 prosent | 4.149 | 4.071 | 3.995 |
| Bufferkrav | ||||||
| 1.883 | 1.915 | 1.903 | Bevaringsbuffer, 2,5 prosent | 2.305 | 2.262 | 2.220 |
| 2.260 | 2.298 | 2.283 | Systemrisikobuffer, 3,0 prosent | 2.766 | 2.714 | 2.664 |
| 1.130 | 1.149 | 1.142 | Motsykliskbuffer, 1,5 prosent (1,0 prosent) | 1.383 | 1.357 | 1.332 |
| 5.273 | 5.361 | 5.327 | Sum bufferkrav til ren kjernekapital | 6.454 | 6.332 | 6.215 |
| 3.251 | 2.786 | 3.880 | Tilgjengelig ren kjernekapital etter bufferkrav | 3.203 | 2.354 | 3.018 |
| Kapitaldekning | ||||||
| 15,8 % | 15,1 % | 16,6 % | Ren kjernekapitaldekning | 15,0 % | 14,1 % | 14,9 % |
| 17,7 % | 17,0 % | 18,4 % | Kjernekapitaldekning | 16,9 % | 16,1 % | 17,0 % |
| 19,6 % | 19,2 % | 20,2 % | Kapitaldekning | 19,1 % | 18,7 % | 19,4 % |
| Uvektet kjernekapitalandel | ||||||
| 133.514 | 136.909 | 145.532 | Balanseposter | 207.760 | 206.172 | 194.324 |
| 8.234 | 7.532 | 7.555 | Poster utenom balansen | 9.400 | 10.174 | 10.068 |
| -690 | -726 | -707 | Øvrige justeringer | -1.190 | -1.457 | -1.388 |
| 141.058 | 143.715 | 152.380 | Beregningsgrunnlag for uvektet kjernekapitalandel | 215.969 | 214.888 | 203.005 |
| 13.346 | 13.037 | 14.041 | Kjernekapital | 15.622 | 14.604 | 15.069 |
| 9,5 % | 9,1 % | 9,2 % | Uvektet kjernekapitalandel (Leverage Ratio) | 7,2 % | 6,8 % | 7,4 % |
